Mitten im Madrid der Habsburger liegt die Plaza de la Villa, ein zauberhafter Winkel mit besonderem Charme. Auf dem Platz ist eine Statue zu Ehren von Álvaro de Bazán (19. Jh.) zu sehen. Direkt an dem Platz steht die von Juan Gómez de Mora im 17. Jahrhundert entworfene und ursprünglich als Gefängnis genutzte Casa de la Villa. Besonders auffällig sind der große Außenbalkon und die Eingangstüren. Gleich daneben befindet sich die Casa de Cisneros, eine Anfang des 20. Jh. errichtete Nachbildung eines Palastes aus dem 16. Jahrhundert. Im Innern ist vor allem der Tapisserien-Saal mit seiner eindrucksvollen Gobelinsammlung hervorzuheben.